В картине воспроизведен эпизод из сказки об Иване-Царевиче, Жар-Птице и о Сером Волке, изложенной А.Н. Афанасьевым по тексту из лубочного издания XVIII века:
«Иван-Царевич, сидя на Сером Волке вместе с Прекрасною Еленою, возлюбил ее сердцем, а она - Ивана-Царевича»

Стремясь открыть зрителю Красоту и возвышенность мира народной фантазии, передать народные представления о красоте и счастье, Васнецов использовал символическое значение образов народной пооэзии.
В его картине огромные стволы деревьев темного непроходимого леса похожи на фантастических великанов.
Сквозь переплетенные ветви деревьев-чудовищ едва пробивается тревожный свет утренней зари. Таит опасность топкое болото с кувшинками. Героев окружает атмосфера тревоги и печали -беглецов ждут несчастья и разлука. А на первом плане - чудесно расцветшее яблоневое дерево -символ всепобеждающей любви, способной творить чудеса, знак счастливого конца сказки.

Kартины Третьяковской галереи